社員A 個人ヘッジファンド編♯82：　「年金のリバランス」 ＜ー　どこかでやってくる、リバランス

今回は「年金のリバランス」について見て行きましょう。

これだけ、日本株も上がると年金のリバランスがきそうです。

一言では：　年金ファンドは債券、株式などの運用比率が決まっており、株が高くなると自動的に決められた比率が大きくなり、どこかで調整が入ってもおかしくない（この場合、債券買い）という意味です。

下記検索で、どのようなバランスで運用されているかが分かります。

公開情報なのでした～

検索キー:　　第４期中期目標期間（2020年4月1日からの５カ年）における基本ポートフォリオ

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「年金のリバランス」：　年金資産の配分を当初設定した目標配分に戻すことです。年金資産は、株式、債券、不動産など様々な資産に分散投資されていますが、時間の経過とともにそれぞれの資産価格が変動するため、当初設定した配分比率からずれていくことがあります。

リバランスを行うことで、以下のメリットがあります。

• リスクの抑制: 資産価格の変動によって、特定の資産への集中リスクを防ぎ、ポートフォリオ全体の安定性を保つことができます。

• リターンの向上: 長期的に見ると、リスクを抑えながらリターンを向上させる効果が期待できます。

• 目標達成の確実性: 目標とする年金受給額を達成するための確実性を高めることができます。

リバランスを行うタイミングは、一般的には以下の2つです。

• 定期的なリバランス: 1年に1回など、定期的にリバランスを行う方法です。

• 一定の乖離が生じた場合: 資産配分が当初設定した目標配分から一定程度乖離した場合にリバランスを行う方法です。

リバランスを行う方法は、以下の2つがあります。

• 売買によるリバランス: 資産価格が上昇した資産を売却し、下落した資産を購入することで、目標配分に戻す方法です。

• 新たな資金の投入: 新たな資金を、目標配分と現在の資産配分の差額に応じて投資することで、目標配分に戻す方法です。

年金のリバランスは、長期的な資産運用において重要な役割を果たします。自身のリスク許容度や投資目標に合致した方法で、定期的にリバランスを行うことをおすすめします。

検索キー:　　第４期中期目標期間（2020年4月1日からの５カ年）における基本ポートフォリオ