USCPAのAUD合格に利用した1問1答集：全222問

この度、半年かけてUSCPAの勉強をして、無事に4科目の合格を果たしました。ですが、実のところ、私は5年も前にUSCPAを一度挑み、結局3科目合格で終わってしまい、最後AUDを前に合格できませんでした。その悔しさを抱えながら5年が過ぎ、今一度USCPAに臨もうと思い、今回半年間集中して勉強をし、合格に至りました。

ポイントは、問題集に頼りすぎないこと。

もちろん問題集はTBS対策にはもちろん重要ですが、5年前の私はこれに頼りすぎたのが敗因でした。それこそ4周は問題集を繰り返し、千問以上の問題を解き続けました。しかし、何周も問題を解き続けてしまったことで、問題を読む間もなく、答えがわかっているような状態になってしまい、「どうしてその解答になるのか」という大事なプロセスの部分がおろそかになってしまいました。さらに、その問題にしか対応できない知識しかつかず、その知識を発展させた問題が出てきたときに、どうやって解けばいいのか、どういった規則が適用されるのか、それが理解できていませんでした。結果、本試験で、基本的な規則を理解できておらず、簡単な問題すら落としてしまい始末。

そこで、今回リベンジということでUSCPAに臨んだ際には、自分で各科目を合格するために必要なbasicな知識、理論、計算方法、適用条件などを１問１答で作成し、これさえ全部理解できていれば合格できる！という問題集を自分で作成しました。

今回、このnoteで、word用紙にして24枚に及ぶ1問1答問題集を作成しましたので、ぜひUSCPAを勉強されている方にご活用いただければ幸いです。

私はこれに全部そらで答えられるようになったことでover 90のスコアでAUDを合格しました！これに全部答えられるようになれば、score over 90も夢ではありません！

AUDの1問1答集

1. Reviewが提供するassuranceは？  →limited assurance

2. Reviewが行う作業は？　→analytical procedure and inquire

3. Reviewが準拠する規則は？　→SSARE

4. では、Interim reviewは？　→PCAOB　（SSAREとの違いは、internal controlをevaluattionする、commuicate with predecessor auditorすること）

5. Reviewはindependentでもできる？できない？　→できる

6. complilationの準拠する規則は？　→SSARE

7. compilationはindependentでもできる？できない？　→できない

8. Compile projectionの時は、updateの責任は？　→ない

9. Preparationはindependentでもできる？できない？　→できない

10. SSAEの適用される活動を6つのべよ
    ①MD&Aのreview
    ②agreed-on procedure
    ③prospective financial statementのexmination engagement
    ④通常のfinancial statementのexmination
    ⑤SOX type2のレポート（service audtior report!)
    ⑥pro forma financial statementのreview

11. Attest engagementの中でrestrict userにするのはどの活動？　→Projection

12. Agree-on Procedureが準拠する規則は？　→SSAE

13. Agree-on ProcedureはSubject matterに対して何をする？　→disclamer on subject matter (NO financial statement or fair presentation!)

14. Agree-on ProcedureにおけるEngaging partyとpractitonersの関係性についてのべよ　→Engaging partyがprocedureを決め、practitionersとengaging partyがそれに同意をする

15. Agree-on Procedure、after report dateの後にすることは？　→No responsibility to update after report date

16. Restrictionはmay/may notだが、どのsubject matterの場合はrestrictedか？　→Subject matterがprojected financial statementの場合はrestricted

17. Auditからagree-onに作業が変わった際には何をする？　→may include reference to procedure

18. Examinationとは何をすることか？　→evaluate assumption and preparation/presentation of the projection/provide opinion for projection/ underlying assumption

19. Examinationが準拠するのは？　→AICPA guideline

20. Examination report on forcastの使用は制限つきか、つかないか？→limited useにはならない

21. Examinationができない場合は何をするか？　→対応ができない場合はdisclaimer, depart from AICPA guidelineはquailifed/adverse, signifncant assumptionを理解できないはadverse

22. Compliance with regulatoryのExaminationの場合に行うことは？　→perform risk assessment and design response
    →control risk/detention/inherent riskも調べる。
    →intentional/unintentional material noncomplianceのexaminationをdesignする

23. Material weaknessはいつのタイミングでだれに通達する？　→auditors report on internal control【前】にmanagementに通達！

24. Significant decifiencyの場合のopinionの種類は？　→unmodified opinonでもOK、material weaknessでadverse opinion。

25. 以前のmaterial weaknessが改善した際のauditは？　→任意！PCAOBの規定もなし！あくまでaccompany the auditors reportのみ！

26. Financial forcastとfinancial projectionの利用制限について述べよ。→Financial forcastはgeneral use、financial projectionはrestricted use

27. Pro-forma statementに対して行うことは？　→computationが正しいか確認！

28. SOC1 reportとSOC2 reportの違いは？　→1はinternal control over financial reporting,　2はinternal control related to one or more of the Trust Services Criteria
    →SOC1 type1はdisclaimer opinionを入れる必要あり！
    →auditではないので、assess level of control riskもidentify control relevant to assertionもしない！

29. Service organizaitonからwritten assrtion about systemもらえなかった場合は？　→withdrow the engagement

30. Compliance with contractual/regulatory requirementを見るために必要な事項 (review もしくはexamination）→①auditをしていること、②unmodified/qualifiedを出していること
    →only issue negative assuranceを提供
    →may restrict

31. Test of the operating effectiveness of controlが必要な３つ！
    ⇒①risk assessment includes an explanation of the operating effectiveness of control over compliance
    ⇒②substantive procedure do not provide sufficient evidenceの時
    ⇒③required by the applicable govermental audit requirement

32. Goverment auditing standardがさす３つのauditは？
    ⇒①financial audit ②performance audit　③attest engagement

33. GAGASのcompaiance auditに対して行うことは？ （これはreport on internal control over complianceとは別物！）
    ⇒opinion on wether goverment compiled with applicable complaiance requirementを示す。(negative assuranceは示さない）
    ⇒scope of testing internal controlを示す
    ⇒disclamer on opinion for effectiveness of internal control over compliance。ただし、Opinion for compliace!
    ⇒relavant information about material illeagel acts and fraudを示す
    ⇒financial statementはmanagement responsibilityであるため、may not make decisions to ensure that stateare not materially misstaed.

34. GAGASのethicsは？
    ⇒integrity, objectivity, professional bahaviour, proper use of goverment information, resources and position, serving the public interest

35. GASのaudit（NGO向け）の目的とは？
    ⇒state that athe audit should be planned to obtain reasonable assurance about whether noncompliance could have a material effect on the entity's programs

36. GASで行うこと4つは？
    ⇒present the scope and results of compliance and test of control（financial のauditとの違い！）
    ⇒should design the audit to provide reasonable assurance that material erros and fraud are detected.
    ⇒No opinion on itnernal control over compliance　(NOT give positive/negative assurance)
    ⇒present material instances of fraud and illeagel acts

37. Single auditの目的は？
    ⇒perform additional procedure to test and report compliance with laws and rules of contract or grant agreement that have direct and material effect on majour federal award programe　⇒entity has compled with laws, regulations and provisions of the contract or grant agreement

38. risk-based approachとは？　→　focus on program with high-risk which receive financial assistance
    ⇒material instance of noncomplianceにはQualified or adverse opinionも提供。

39. cognizant agenciesとは？
    ⇒the federal agency tha provides the most funding to a nonfederal entity

40. Interimのレビューの際に行うこと
    ⇒evaluation of internal control (ただし、issuerのみ）
    ⇒communiczte with the predecessor auditor（ただし、issuerのみ）
    Professioanl standardは review of issuerの場合、basis for review resultに乗るが、nonissuerの場合accountant responsibilit paragraphになる

41. Account payableのcompletenessを確認する方法は？　
    ⇒select cash disbursement made after year-end and examine supporting documentsが正解

42. Account payableが正しいperiodに記載されているか確認する方法は？
    ⇒Check cash disbursement after year-end, select payments and match to corresponding invoices!

43. Account payableのdecreaseを分析する方法
    ⇒tracing (review of sample of vendor statament and trace it to account payable ledge
    ⇒subsequent review

44. Account payableをmisplacedした場合は何が起きる？
    ⇒no corresponding documents　

45. その見分け方は？　→　investigate unmatched receiving reports

46. Account payableのcompleteness assertionを分析する際のpopulationは？
    ⇒receiving report
    ⇒vendors with whom the entity has previously done business

47. Bank cutoff statementを入手して分析することを述べよ。
    ⇒prior-year checks listed in the cutoff statement to the year-end outstanding checklistをすることで、outstanding checks and deposits in transit at year-end on the bank reconciliation should agree with the information it the bank cutoff statement.

48. lappingの見分け方は？
    ⇒dates checks are deposited per bank statements with the dates remiittance （ラグを確認）

49. Kittingの見分け方は？
    ⇒Per bankのreceipt dateがsame accounting periodのdisbursement dateの前にあること。気を跨ぐ場合はkittingの疑い

50. Standard confirmation requestをする理由は？
    ⇒corroborate information regarding deposit and loan balance
    ⇒seek info about contingent liabilities and security agreements

51. Unrecordred retirementを確認する方法は？
    ⇒Inspect the property ledger and tour the facility.

52. review repair and maintenanceをするケースは？　⇒propertyが予想よりもunderstatedの場合！

53. 逆にoverstatedの時の確認方法は？　→　select item on ledger and tour the facility!

54. Salesの期末における急激な増加のaudit方法は？
    ⇒Reveiw the sales return subsequent to year-end. つまり、returnが多いのは偽装販売の疑い

55. Decrease　Allowanceの分析方法
    ⇒review of subsequent events

56. Significant sale downの原因を分析する方法は？
    ⇒inventoryのvaluation (obsolesence）　
    ⇒もしくは、completeness of warranty provisions（ただし、これはあくまでproductのqualityが下がった場合。stikeやrelease of new modelによるsales decreaseの場合は関係なし！）

57. warrantyのcompletenessを分析する方法は、
    ⇒performm analytical procesures to test the reasonablneness of the amount

58. Equity in investee income is fairly statedの分析方法は？
    ⇒obtain and read the financial statement and audit report of the investee , and apply appropriate caluculations

59. Inventoryのcompletenessを分析する方法6つは？
    ⇒test count and and confirm clients counts/summary
    ⇒account for inventory tag and count sheets
    ⇒perform analytical procedure
    ⇒tracing
    ⇒cutoff
    ⇒inquire consigned inventory

60. Inventoryのobsoleteに対する分析方法は3つ？
    ⇒inventroy turnover ratioを利用して、昨年よりも減少していればinventory valuationに疑問を抱くこと
    ⇒review inventory experience and trends
    ⇒compare inventory balances to anticipated sales volume
    （test the computationn of standard overhead ratesはmanufacturing processのため違う！）

61. Inventory items in a clients inventory listing schedule are validを分析する方法とそもそものassertionは？
    ⇒existance
    ⇒trace items in the inventory listing schedule to inventory tags and the auditors count sheet

62. insignificantなinventoryの確認方法は？
    ⇒ovservationではなくconfirmation!　significantなものはobservation

63. Overstated its campnays cash positionをdetectする方法は？
    ⇒perform monthly reconciliations of all bank accounts
    ⇒Compare the external bank statement to the internal cash balance recorded in the general ledger