資産運用実践講座２

こんにちは。資産運用アドバイザーのネンキンゾウガクです。

皆さん、ＮＩＳＡ（ニーサ：少額投資非課税制度）は実践していますか？
インフレの昨今、銀行等の預貯金だけでは目減りすることはよくご存じかと思われます。投資生活を開始している方は、運用成果をきっちり確認すればかなり増えているのが実感されるかもしれません。

証券会社に口座を持ってない方は、来年１月から新ＮＩＳＡが開始されますので、是非、早めに証券口座を開設することをお勧めします。
なぜなら、ＮＩＳＡ口座未開設の方はもちろん、銀行で現行ＮＩＳＡを行っている方も投資信託の購入は最寄りの銀行等で問題ありませんが、株式等の購入は証券会社でしかできないことになっているからです。銀行でＮＩＳＡ
口座を開設されている方は、現行ＮＩＳＡの口座閉鎖する、現行ＮＩＳＡを旧金融機関で引き継ぐため新ＮＩＳＡを新金融機関で開設等、方法を確認する前提で、この１０月より証券会社等への金融機関口座変更が可能となります。ＨＰ等にて手順を確認して対応すれば間に合います。

現在は、一般ＮＩＳＡ（年間１２０万円枠）とつみたてＮＩＳＡ（年間４０万円枠）のどちらかの選択になっています。筆者もＮＩＳＡは興味がありましたが、証券会社では別途、口座を持っており、新ＮＩＳＡ（年間のつみたて枠が現行ＮＩＳＡの４０万円から３倍の１２０万年枠、成長投資枠ですと現在の一般ＮＩＳＡの２倍となる年間２４０万円枠、さらに現在は一般ＮＩＳＡと積立ＮＩＳＡのどちらかの選択になっているのが、新ＮＩＳＡになると併用が可能になり年間非課税枠が３６０万円に。併せて、一旦、資産を売却しての枠の再投資が可能。）スタート同時に２０２４年１月からは、使い勝手が向上するため、慌てて現行ＮＩＳＡ口座を開設してみました。

新ＮＩＳＡを開始する前に駆け込みするのもどうかと考えましたが、ＮＩＳＡ口座・積立枠をネット証券の口座をＨＰより開設してみました。手続書類をＰＣ・スマホで送信してスタートしたのが６月。掛金を投入（投資）する期間は７月からの６カ月となり、毎月の掛金は現行ＮＩＳＡ年間つみたて枠４０万円÷６で、６６，６６６円になった次第です。
現在、３カ月目に入っており、投資元金は６６，６６６円の３カ月分です。証券会社のＨＰで自分のマイページを開けば日々の残高は確認できるので安心です。筆者は投資信託（ファンド）初心者ではありませんが、ＮＩＳＡでの投資は初めてですので、安全かつリターンが高いと喧伝されている全世界株式にしてみました。一般的には、全世界株式、米国株式Ｓ＆Ｐ５００，日経２２５、ＴＯＰＩＸ等の指数連動ファンド（インデックスファンド）が手数料も低廉（信託報酬で０．２％～０．３％程度）で良いといわれております。ちなみに９月中旬時点での運用利回りは３％～４％でほぼ想定通り（税金がかからないので、通常の課税される投資信託購入の方の３．７％～４．９％に相当）です。

あらためての振り返りですが、ＮＩＳＡ（新ＮＩＳＡも同様）つみたて枠での投資信託（ファンド）購入については、種類・時間を分散して対応することが長期で見ると利回り向上に寄与します。また、毎月積立になっており、ドルコスト法（一定金額投資であり、右肩上がり相場の場合はファンドの口数が増え続け、下がった時にも多くの口数が買える。）で毎月３～１０万円を６０カ月、５年～１０年積立してみましょう。おそらく、ファンドの過去の実績を参考に想定する程度の利回りは確保できるはずです。

また、現在の一般ＮＩＳＡ（年間１２０万円枠）が新ＮＩＳＡでは成長投資枠として２４０万円に拡大されます。これを投資信託で消化するのも可能ですが、一般的には、株式で配当利回りの高い、かつ、株主優待を実施している株式を株価が低い時期に購入されることをお勧めします。新ＮＩＳＡでのデメリットも含めた実践事例は年明けに執筆してみたいと考えております。

加えて２０２４年１月からの新ＮＩＳＡ制度においては、現在はできない利益確定しての枠の再利用（２００万円売却すると２００万円再投資）が可能になります。１年目～５年目まで年間枠２４０万円で合計１２００万円が総枠です。非課税枠フル活用ならば、非課税枠の復活は翌年からになります。具体的には２０２４年に２４０万円で成長投資枠の枠を使い、２００万円分２０２４年１２月末までに売却した場合、１年目の売却簿価（購入時価格）２００万円は成長投資枠の残り枠の９６０万円から翌年２０２５年に１１６０万円になります。しかしながら、成長投資枠の年間枠は２４０万円ですので、結果として復活部分は２０２５年に使用可能ですが総枠１１６０万円より年間枠２４０万円が投資可能となりますので、投資・売却を繰り返せば総枠維持ができることとなります。

現行ＮＩＳＡと比べて、非課税保有期間が成長投資枠・つみたて投資枠ともに無期限というポイントもメリットです。

２０２４年スタートの新ＮＩＳＡを始めないともったいない。種々、検討して実践してみましょう。資産が倍になるのも夢ではありません。新ＮＩＳＡの枠を使い１８００万円（成長投資枠１２００万円＋つみたて枠６００万円、全てをつみたて枠として１８００万円も可能）の資産倍増を、実践でクリアできることを願っています。