【米国株6/19~6/23まとめ】パウエル議長、年内あと2回利上げ。株式指数は利確売り【前編】

Koji 投資家・トレーダー

2023年6月24日 19:58

こんにちは、Kojiです。この1週間で何が起きたか思い出していきましょう。

パウエル、Fed高官が年内あと2回利上げを予想
NAHB住宅市場指数・住宅着工件数・中古住宅販売件数がすべて予想を上回る

マーケットサマリ

6/19（月）

NAHB住宅市場指数は予想上振れ

🇺🇸6月NAHB住宅市場指数

前回 50
予想 51
結果 55⬆
— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) June 19, 2023

6/20（火）

住宅着工件数は予想を上振れ、前回の修正値は減少

🇺🇸住宅着工件数

✅年率換算件数( )は修正値
前回 140.1万件 (134.1万件)
予想 140.0万件
結果 163.1万件⬆

✅前月比
前回 2.2％ (-2.9％)
予想 -0.1％
結果 21.7％⬆
— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) June 20, 2023

6/21（水）

パウエル議長、議会証言で利上げが必要と発言。しかしペースはより緩やかになる認識
ボスティック、金利据え置きを支持
グールズビー、金利据え置きは際どい判断だったとハト発言

ボスティック、ハト発言で調整

✅しばらく景気抑制的な金融政策を浸透させることは賢明だ

✅今年いっぱいこの水準にとどまるべきだ

✅一段の利上げを正当化するハードルは数カ月前に比べて高くなっているhttps://t.co/fVfsqAnwPe
— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) June 21, 2023

グールズビー総裁

✅（金利据え置き）個人的には今でも際どい判断だった

✅利上げが実体経済に波及するには一定の時間を要するhttps://t.co/LjJY4uYLxQ
— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) June 21, 2023

6/22（木）

新規失業保険は上振れ、継続受給は下振れ
中古住宅販売件数は予想を上回る
ボウマン、利上げが必要
パウエル、あと2回利上げを行うのが適切
バーキン総裁、インフレ目標に向かわないなら利上げ

🇺🇸失業保険

✅新規失業保険申請件数
前回 26.2万件
予想 26.0万件
結果 26.4万件⬆

✅失業保険継続受給者数
前回 177.5万人
予想 178.2万人
結果 175.9万人⬇
— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) June 22, 2023

6/23（金）

ボスティック総裁、年内の利上げ見送りを支持
PMIは予想を下回る
デイリー総裁、あと2回の利上げは非常に合理的な予測

🇺🇸PMI（購買担当者景気指数）

✅総合
前回 54.3
予想 53.5
結果 53.0⬇

✅製造業
前回 48.4
予想 48.5
結果 46.3⬇

✅サービス
前回 54.9
予想 54.0
結果 54.1⬆
— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) June 23, 2023

ショート縮小でネットショートも約半分に

買い戻しが進んだようですね。

利下げタイミングは23年1月へ

先週末は利下げ開始が1月から11月に早まる予想でしたが、今週は再び1月から利下げに戻っていますね。

2年金利の上昇は続くがゆるやかに、10年金利は横ばい

FOMCでドットプロット23年中央値は5.6%に対して、上記の通りFedWatchのFF金利予想は5.25％を見込んでいる。パウエルは、議会証言であと2回利上げと発言しました。ほかのFed高官も概ね2回利上げを支持している様子。
25bp x 2回 = 50bpを想定しているのだろうが、市場は残り1回25bpとややギャップがある状態だ。