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【無料公開】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語

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「会社売却とバイアウト実務のすべて」の小説部分を公開しております。 売却サイドから見た事例を知りたいといったニーズに応えるべく、書き下ろしました。売却する場合のプロセスを疑似体験… もっと読む
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【無料公開①】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 はじめに

本記事に登場するM&A基礎ワード解説※小説を読む前に以下の記事を参照すると、深く理解ができ…

【無料公開②】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 1話 ~会社売却契機、既存…

会社売却ディール前夜 平井健治は2004年に28歳で起業して以降、様々な事業を社長として運営し…

【無料公開③】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 2話 ~会社売却と人生設計…

会社売却意思決定までの深い自問自答~2018年3月7日~ 平井は新宿の新築高層ビルにある三村…

【無料公開④】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 3話 ~イグジット準備、売…

会社売却の準備と事前情報整~2018年3月15日~① 三村との面談から1週間、平井は売却する意…

【無料公開⑤】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 4話 ~会社売却準備、M&Aの…

会社売却準備と事前情報整理 ~2018年3月15日~② 清水 「次は、相手先です。これは結局どこ…

【無料公開⑥】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 5話 ~EBITDA、企業価値、…

会社売却準備と事前情報整理 ~2018年3月15日~③ 平井 「そもそもEBITDAってなんだっけ?」…

【無料公開⑦】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 6話 ~種類株、事業譲渡、会社分割~

会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 6話 ~種類株、事業譲渡、会社分割~ 清水が言ったとおり、Webで検索すると様々な情報が確認できた。このように売り手である平井自身がM&Aに詳しくなろうという姿勢はM&Aイグジットの結果に響くものだ。また、清水に種類株式(詳細は『会社売却とバイアウト実務のすべて』第五部 4-2参照)関連の資料を送付したところ、すぐに電話が入った。 清水 「平井さん、種類株式の条項みてみましたよ。御社がこれまで1億円の増資を受けているのですが、そのう

【無料公開⑧】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 7話 ~EBITDA倍率と純有利…

会社売却準備と事前情報整理 ~2018年3月15日~⑤ 平井はミーティングが終わってすぐに清水…

【無料公開⑨】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 8話 ~M&A専門家とオークシ…

M&Aアドバイザー(FA) ~2018年3月25日~① 平井は、渋谷とFAの来社を告げられると、清水と…

【無料公開⑩】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 9話 ~会社売却・事業承継…

M&Aアドバイザー(FA) ~2018年3月25日~② さらに、樫村の説明は続いた。 樫村 「今後の…

【無料公開⑪】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 10話 ~会社売却と事業売却…

M&Aアドバイザー(FA) ~2018年3月25日~③ 樫村 「そうですね、会社売却や事業承継取引の…

【無料公開⑫】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 11話 ~会社はいくらで売れ…

買い手打診にあたっての資料準備 ~2018年4月11日、12日~① 会議室では本件のセルサイドFA…

【無料公開⑬】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 12話 ~セルサイドDD~

打診にあたっての資料準備 ~2018年4月11日、12日~② これらビジネス・財務・法務に及ぶ一…

【無料公開⑭】会社売却とバイアウトそして事業承継の物語 13話 ~実質EBITDAとは?~

会社売却で事前に行うセルサイドDDの実際と検出事項の整理 ~2018年4月26日~① 財務面に関するセルサイドDDの日取りは4月26日となった。一般的にセルサイドDDの目的は、案件ごとに大きく異なるが、今回重要視したポイントは2つあった。1つ目は、実質的な利益およびEBITDAの把握だ。実際に買収後に不要となるであろう「買収後不要コスト」を調査する。 たとえば、売却者が個人オーナーで、その役員報酬が買収後には不要になるようなケースを考えよう(または役員報酬が下がるケース)。