サウジアラビアの原油価格上昇の試みは失敗に終わった。

サウジアラビアは、石油市場に衝撃を与え、石油価格を上昇させるという試みが裏目に出て、価格が下落し、アジアにおけるサウジアラビアの市場シェアが脅かされているようである。

サウジアラビアは、6月4日のOPEC+加盟国の中で唯一、さらなる減産を約束したため、7月の原油生産量を通常の生産量を大きく下回る900万b/dに引き下げる予定です。

• 原油価格が顕著に回復しない限り、サウジアラビアの策略は裏目に出る可能性があり、100万b/dの減産の恩恵を他の国が受けることになるため、7月以降の延長はあり得なくなる。

• サウジアラビアの減産に端を発した当初の強気材料はすぐに消え去り、火曜日の朝にはWTIが1バレルあたり71ドルを割り込み、米国のサービス業PMIが弱く、マクロ経済の見通しが再び悪化した。

• サウジアラムコは一方的な減産宣言の直後にアジア向けの公式販売価格を引き上げ、アジアの精製業者は西アフリカ、ロシア、イラン（中国のバイヤー向け）の安価な代替品を求めるようになった。

市場の動き

• ノルウェーの国営石油会社Equinor (NYSE:EQNR) は、コスト高騰を主な理由に、20万b/dのBay du Nordプロジェクトを3年延期し、カナダの石油業界を驚かせました。

• 米国の石油メジャーであるエクソンモービル（NYSE:XOM）とシェブロン（NYSE:CVX）は、アルジェリアの国営石油会社ソナトラックと、従来型ガスとシェールガスを利用するための探査契約を間近にしている。

• 米国のLNG開発会社ニューフォートレス・エナジー（NASDAQ:NFE）はメキシコ当局から輸出許可を取得し、1.4百万トンのアルタミラ高速LNG施設の試運転に向けた重要な一歩となった。

サウジアラビアが日曜日に行った衝撃と畏怖の戦術は、今のところ望ましい効果を上げておらず、原油価格は1取引日のうちにOPEC+会合前の水準まで後退した。石油トレーダーはサウジアラビアの減産についてほとんど心配していないことを示したが、IEAは、2023年後半に価格が上昇し、在庫引き当てが激しくなることを警告している。

OPEC+は2024年に向けて再出発する。サウジアラビアが一方的に100万b/dの減産を約束した以外に、今週末のOPEC+会合では、石油グループの2024年の生産目標を正式に決定し、現在の割当量である4046万b/dと比較して140万b/d引き下げました。

EU、電力緊急措置に風穴を開ける 欧州委員会は、昨年5月から実施されているEUの発電市場に対する緊急措置（需要削減義務、発電所の収益上限、小売価格制限など）を延長しないことを決定した。

雷でルイジアナ州の製油所が操業停止 ルイジアナ州のレイクチャールズ製油所（13万5000b/d）は、FCC装置を稼働させておらず、ナフサの貯蔵量も非常に限られているため、ナフサタンクの1つに落雷して炎上し、最長で2カ月間閉鎖される可能性がある。

米最高裁、オフショア・フラクシングを無効化 米連邦最高裁は、カリフォルニア州沖の連邦海域での水圧破砕を2018年に禁止したことを覆そうとする米国石油協会からの業界の訴えを、ホワイトハウスがこの裁判を取り上げないよう助言したのと同じように、打ち消した。

シェブロン、50年来の古傷を癒す。アンゴラとコンゴ民主共和国は、両国の領海にまたがる沖合鉱区14を分割し、米大手企業が操業することで合意したため、米国の石油会社シェブロン（NYSE：CVX）は、長引く領土問題の勝者となる可能性があります。

サウジアラムコ、数十億円の測量活動を開始。サウジアラビアの国営石油会社サウジアラムコ（TADAWUL:2222）は、中国の地震探査大手BGPと数十億ドル規模の地震探査契約を締結し、国営石油会社が石油埋蔵量を増やすことにますます力を入れていることが示された。

ベネズエラの輸出、処理の遅れで減少。ベネズエラの石油輸出は、アップグレード装置の稼働率低下により前月比14％減の60万6000b/dとなったが、重要な希釈剤であるイラン産コンデンセートの200万バレルカーゴが現在排出されているため、反発する可能性がある。

中国、海外でポリエチレンに投資。カザフスタン最大の油田Tengizを操業するChevron (NYSE:CVX) 率いるコンソーシアムは、中国のSinopecとロシアのSiburが共同で建設する新しいポリエチレン工場に供給するエタンのガス分離コンプレックスを建設する契約を国営KazMunayGazと締結した。

燃料補助金に反対するナイジェリアの反乱。ナイジェリアでは、燃料補助金の廃止とガソリン価格の3倍化に抗議するため、同国の2つの主要労働組合がストライキを発表しましたが、ナイジェリアの産業裁判所が産業行動を禁止する差し止め命令を出したため、事態が大きくなっています。

ポーランドはEU最大の汚染国になることを望んでいない。ポーランドは石炭への依存度が高いため、ヨーロッパで最も汚染された国になると言われているが、これまでのところ、卓越した自然エネルギー発電のおかげで予想を裏切り、1月から5月にかけて石炭発電所の割合を20％減少させている。

アジアでプロピレン価格が暴落している。先月も60万mtpaのプロパン脱水素プラントが稼働するなど、新たに稼働した中国の石油化学プラントが市場に溢れる中、アジアのプロピレン価格は1トンあたり760ドルと3年ぶりの安値に暴落しています。

中国の景気刺激策への期待で鉄鉱石が上昇。中国の鉄鉱石価格は、北京が不振の不動産市場を支援するための景気刺激策を検討しているという市場の噂が出始めたため、大連価格が1メートルトン当たり760円（107ドル/メートル）まで上昇し、6週間ぶりの高値に回復しました。

中国、タンカーの検査を倍増。イランやベネズエラ産原油の主要輸出先である中国山東省の海上安全管理当局は、15年以上経過したオイルタンカーの精査のため、船会社に対して船舶の情報開示を義務付けている。